અદાણીની કંપનીમાં રોકાણ કરવા વિદેશ રોકાણકારોએ પડાપડી કરી, અદાણી ગ્રીન એનર્જીના બોન્ડ માટે 7 ગણી અરજીઓ મળી
અદાણી ગ્રીન એનર્જી દ્વારા ઈશ્યુ કરાયેલા બોન્ડને વિદેશી રોકાણકારો તરફથી લગભગ સાત ગણી વધુ અરજીઓ મળી હતી. જે વિદેશી રોકાણકારોએ અરજી કરી છે તેમાં જ્યુપિટર, સ્કોડર્સ, પિમ્કો, મેટલાઈફ સહિતના મોટા રોકાણકારોનો સમાવેશ થાય છે. એલાયન્સ અને બર્નસ્ટીને પણ ઓફરમાં ભાગ લીધો હતો.
અદાણી ગ્રીન એનર્જી દ્વારા ઈશ્યુ કરાયેલા બોન્ડને વિદેશી રોકાણકારો તરફથી લગભગ સાત ગણી વધુ અરજીઓ મળી હતી. જે વિદેશી રોકાણકારોએ અરજી કરી છે તેમાં જ્યુપિટર, સ્કોડર્સ, પિમ્કો, મેટલાઈફ સહિતના મોટા રોકાણકારોનો સમાવેશ થાય છે. એલાયન્સ અને બર્નસ્ટીને પણ ઓફરમાં ભાગ લીધો હતો.
સપ્ટેમ્બર 2021 પછી અદાણી ગ્રૂપ દ્વારા આ પ્રથમ બોન્ડ ટ્રાન્ઝેક્શન છે અને ગયા વર્ષે ડિસેમ્બરમાં 1.4 બિલિયન ડોલરના સફળ ઇક્વિટી એકત્રીકરણને અનુસરે છે. 18 વર્ષના બોન્ડ માટે અંતિમ ઓર્ડર બુક 2.8 બિલિયન ડોલર હતી. આ ટ્રાન્ઝેક્શન સાથે જોડાયેલા એક બેંકરે આ જાણકારી આપી હતી .
સૂત્રોએ કહ્યું હતું કે, મજબૂત માંગને કારણે અંતિમ વ્યવહાર દર વાર્ષિક 6.7 ટકા નક્કી કરવામાં આવ્યો છે જે 7.125 ટકાના પ્રારંભિક અંદાજ કરતાં ઓછો છે. જાન્યુઆરી 2023માં જ્યારે અમેરિકન શોર્ટ સેલર હિંડનબર્ગ રિસર્ચે આરોપો મૂક્યા ત્યારે ગ્રુપના શેરને મોટો ફટકો પડ્યો પરંતુ અમેરિકન GQG પાર્ટનર્સે ગ્રૂપના શેરમાં રોકાણ કર્યું ત્યારે તેઓ રિકવર થયા હતા.
અદાણી ગ્રીન એનર્જીએ આ ડીલ પર કોઈ ટિપ્પણી કરી નથી. બોન્ડ્સમાંથી મળેલી રકમનો ઉપયોગ 2019માં ઈશ્યુ કરાયેલી 500 મિલિયન નોટ્સને 2024માં ચૂકવવા માટે કરવામાં આવશે. બાકીની રકમ હેજિંગ પર હાલના રોકડ અને MTM લાભ દ્વારા ચૂકવવામાં આવશેતેમ એક બેન્કરે જણાવ્યું હતું.
વિશ્લેષકોનું અનુમાન
યુકેના મની મેનેજર જ્યુપિટર એસેટ મેનેજમેન્ટના ઉભરતા બજારોના ક્રેડિટ એનાલિસ્ટ ઝુચેન ઝાંગે જણાવ્યું હતું કે, “તેઓ મૂળભૂત રીતે ફરીથી ઇન્વેસ્ટમેન્ટ ગ્રેડ કંપની બનવાના છેલ્લા તબક્કામાં છે.”
નોમુરા હોલ્ડિંગ્સના વિશ્લેષક એરિક લિયુ લગભગ 6.825% પર નવા બોન્ડ્સ માટે ‘વાજબી મૂલ્ય’ જુએ છે જે સમાન મેચ્યોરિટી અને સમાન ગ્રેડના બાકી બોન્ડ્સ ક્યાં વેપાર કરી શકે છે તેનું વર્ણન કરવા જણાવા માટે યોગ્ય લાગે છે. સામાન્ય રીતે જારીકર્તાઓ નવો સોદો કરવા માટે આ વાજબી મૂલ્ય ઓફર કરે છે.
આ બાબતની જાણકાર વ્યક્તિએ જણાવ્યું હતું કે એવું લાગે છે કે અદાણી ખરેખર 7.125% ના પ્રારંભિક માર્કેટિંગ સ્તર સાથે પ્રીમિયમ ઓફર કરી રહી છે, પરંતુ મજબૂત માંગને કારણે કિંમતો વધુ કડક થઈ છે.
અદાણી ગ્રુપ મજબૂતી સાથે ઉભરી આવ્યું
ગયા વર્ષે સંકટ હોવા છતાં અદાણી ગ્રૂપે GQG પાર્ટનર્સ સહિત અનેક રોકાણકારો પાસેથી રોકાણ મેળવ્યું અને સિમેન્ટ કંપનીઓને હસ્તગત કરવા માટે 3.5 બિલિયનડોલર મુજબ અંદાજે ₹290.25 બિલિયનની લોન સફળતાપૂર્વક રિફાઇનાન્સ કરી હતી જેના કારણે તેના શેરમાં રિકવરી થઈ હતી. ઘણા પરિમાણો પર આ ઘટના બાદ કંપની વધુ મજબૂત બની છે.